AI对冲基金Situational Awareness出售公开持仓，仍持有Anthropic股份

据《华尔街日报》周四早些时候报道，由前OpenAI研究员Leopold Aschenbrenner创立的对冲基金Situational Awareness，在过去一个月遭遇大幅亏损后，已将其大部分公开股票投资组合出售给Ken Griffin的Citadel。

对于这位被描述为“聪明得可怕”且“傲慢”的后起之秀来说，这是一次重大挫折。现年25岁的Aschenbrenner出生于德国，在2024年创立该基金之前没有任何交易经验。他因发表文章认为扩展AI需要在半导体、算力、存储和能源基础设施方面进行大规模建设而声名鹊起。

他于2023年加入OpenAI的“超级对齐”团队，两年前他19岁从哥伦比亚大学以毕业生代表身份毕业（他15岁入学）。但一年后，他因被指不当披露内部信息而被公司解雇。当时，该团队由OpenAI联合创始人Ilya Sutskever和AI研究员Jan Leike领导。

不久后，Sutskever离开创办了自己的公司，Leike加入了竞争对手Anthropic，而Aschenbrenner则创立了自己的基金。直到最近，Situational Awareness的情况一直很好。

据《金融时报》报道，该基金截至6月的年度回报率为439%。

据CNBC报道，该基金管理资产在高峰期曾增长至450亿美元，但随后因AI基础设施投资普遍下滑，基金头寸开始大幅下跌。即使亏损加剧，Aschenbrenner并未退缩。

在《金融时报》看到的一封7月24日致投资者的信中，他将此次抛售称为自去年初以来最好的买入机会之一，并邀请客户从8月1日起投入新资金。据彭博社报道，这一呼吁并未获得他所期望的承诺。

该基金持有的一些受打击最严重的股票包括存储芯片生产商SK海力士和SanDisk、清洁能源开发商Bloom Energy以及新云提供商Nebius Group，这些股票在过去一个月内均暴跌超过30%。

AI基础设施股票下跌，因为公众投资者担心巨额资本支出无法转化为近期收入。该基金的亏损因杠杆（对冲基金常用借入资金购买股票的策略）而放大。

据彭博社报道，在Citadel购买了大部分持仓后，Situational Awareness的总资产降至约100亿美元，而据《华尔街日报》早些时候报道，近几个月该数字约为200亿美元。Situational Awareness最初筹集了数亿美元。

该基金的早期支持者包括量化交易公司Jane Street、Stripe联合创始人Patrick和John Collison，以及Meta高管Daniel Gross和Nat Friedman。

Citadel的收购符合其一贯模式。Ken Griffin的对冲基金以在杠杆玩家被迫平仓时介入抢购有吸引力的资产而闻名。

甚至在接手Situational Awareness的部分持仓之前，Citadel的投资组合中就已包含一些相同的AI基础设施押注，这表明与Aschenbrenner一样，Griffin预计该行业将复苏，并有能力等待。

然而，据多篇报道，Situational Awareness并未出售其私人公司投资。最值得注意的是，据彭博社报道，它仍持有Anthropic的股份，目前价值50亿美元，许多人认为这是一项持续增值的资产。

事实上，Anthropic在5月的H轮融资中估值为9650亿美元，预计最早于10月上市，估值可能更高。可以想象，出售这些股票带来的意外收益可能抵消该对冲基金在公开市场的一些损失。

Situational Awareness投资组合中的其他私人投资包括芯片制造商MatX和AI数据中心初创公司Fluidstack，后者据称在4月曾就新一轮融资进行谈判，估值达180亿美元。TechCrunch已联系Aschenbrenner寻求评论。